Жидо-Масонская Зомбо-Рулетка - ч.1
О чём
О фондовом рынке вообще... о том, как плохо подготовленные люди, а попросту "чайники" (инвесторы в акции и/или ПИФы), которых завлекли рекламой на фондовый рынок, теряют на нём деньги регулярно и систематически. В основе их разорения лежит фундаментальная особенность человеческой психики, которую эксплуатируют профессионалы фондового рынка, и при этом обогащаются сами.
Эту статью можно рассматривать в качестве продолжения более ранних постов "Как бабушки и дедушки..." части 1 и части 2, в которых я попытался рассказать, как профи раздевают "лохов", вовлекая их в биржевую игру и в надувание пузырей на рынках активов.
Несмотря на "общую картину", эта статья будет полезна каждому индивидуально как для понимания его собственных решений на фондовом рынке, так и для оценки информационного контекста, задаваемого зомбо-СМИ.
В конце статьи я дам текущую раскладку волн в ММВБ, брент, бакс/рубль, MICEX CGS, MICEX O&G, Ростелеком и ещё в чём-нить, объясню почему, несмотря на падение брент ниже 96, ММВБ и MICEX O&G держится и не собираются падать, а продолжают стремиться к своих хаям. И рубль при этом, хотя и слегка ослаб, девальвировать сильнее предыдущего максимума ~34 за бакс не будет.
В начале напомню о цели моего ЖЖ: на примерах прогнозирования волн в акциях, индексах и товарах, показать, что волны в активах строятся по своим законам, и не зависят от новостей зомбо-СМИ.
Ограниченный набор шаблонов волн, открытых в 30-е годы 20 века Р.Н. Эллиоттом, позволяет с успехом их прогнозировать. Однако, для повышения успешности прогноза требуется строгое следование методологии теории Эллиотта, но даже при этом возможны ошибки в прогнозах... что конечно, не снижает ценности самой теории, а скорее вопрос навыка.
Глоссарий
Пару слов о заголовке статьи. В нём использованы термины, которые я расшифрую, чтобы был понятен смысл заголовка.
Итак, наш глоссарий возьму из Wikipedia:
Жидо-масонство - маргинальная теория заговора, согласно которой якобы существует тайная коалиция иудаизма и масонства, которая стремится установить всемирное господство (детали тут).
Зомбо, от "зомбирование", синоним "промывание мозгов" - "в тех обществах, где правительство поддерживает усиленный контроль средств массовой информации и системы образования и использует этот контроль для проведения пропаганды в широких масштабах, мощным результатом может стать промывание мозгов большим частям населения"... (подробнее тут)
Рулетка - разновидность азартной игры, с участием заведения-организатора игры, обычно это казино, которая организована таким образом, что "заведение" как правило выигрывает у своих клиентов-игроков (детали тут).
Я думаю что ближе к окончанию статьи мне удастся объяснить Вам почему я выбрал для неё именно такое название.
Всё наоборот
В своей статье "The Efficient Market Hypothesis" (стр.69) из сборника "Independent Investor eBook" (2004) Роберт Пректер раскрывает детали и механизм того, как психология толпы инвесторов двигает цену аций на фондовом рынке, и при этом инвесторы теряют деньги. Роберт Пректер приводит такой рисунок (я добавил на него свои пояснения).
На графике Рисунка 1 показано как управляющие взаимных фондов США (аналог наших ПИФов) "управляют" ихними ПИФами. А именно....
- у каждой локальной вершины рынка (SP500) фонды преимущественно держат свои активы в акциях (LOW CASH) (красные заливки)
- у каждого локального дна фонды преимущественно находятся В ДЕНЬГАХ (HIGH CASH) (голубые заливки)
Ну и что из этого, спросите Вы???
Внимательно посмотрите на Рисунок 1 и попробуйте самостоятельно ответить на свой вопрос.
Рисунок 1: Взаимные фонды США теряют деньги на растущем рынке!
А то.... что ВСЁ ДОЛЖНО БЫТЬ РОВНО НАОБОРОТ!!!
ВСЁ ДОЛЖНО БЫТЬ РОВНО НАОБОРОТ!!!
Т.е. у локального дна все ПИФы должны быть в акциях, а при достижении вершины они должны быть преимущественно в деньгах, подсчитывая прибыль.
А на деле выходит так: ПИФы затариваются акциями ближе к вершине рынка, а распродают их ближе ко дну!
Т.е. эти фонды, как правило, убыточны!!!
Т.е. подавляющее большинство "чайников", завлечённых на фондовый рынок в ПИФы и в торговлю акциями, теряют тут деньги!!!
К счастью для управляющих этими фондами, они вкладывают в акции не свои деньги, а деньги частных лиц и институциональных инвесторов: пенсионных фондов, страховых компаний, крупных бизнес-структур, которые диверсифицируют ликвидные активы своих балансов через владение акциями/ПИФами.
Вот, собственно, мы и раскрыли секрет ПИФов, в том числе и наших доморощенных.
Вы думаете, наша публика вкладывает деньги в ПИФы по другому???
С чего бы это вдруг???
Я думаю, что изнутри "кухни" ПИФов управляющие видят именно такую картину: в то время, когда зомбо-СМИ изобилуют негативом и на рынке наблюдается паника, что бывает у локального дна рынка, управляющие ПИФами наблюдают отток денег клиентов, напуганных перспективами евро-зоны, Греции, Португалии... А ближе к вершине рынка, когда публика "заряжена позитивом" об улучшениях в экономиках, управляющие видят избыток желающих купить акции/ПИФы.
У меня также нет сомнений в том, что за многие десятилетия существования фондового рынка в США, "кухня" управления ПИФами отлажена до мелочей, как точный часовой механизм и в таком виде "эммигрировала" к нам в Россию:
- когда рынок у дна, в зомбо-СМИ искусственно создаётся паника (тема - любая... лишь бы пострашнее), которая не позволяет "чайникам" войти в акции
- однако, из этой паники рынок растёт ПОЧЕМУ-ТО, и по мере приближения к локальной вершине самые смелые из толпы "чайников" всё сильнее вкладываются в акции/ПИФы. При этом, как мы знаем, зомбо-СМИ также изобилуют негативными новостями НА РАСТУЩЕЙ ВОЛНЕ индекса.
- ближе к локальной вершине паника в зомбо-СМИ ослабевает, а толпа "чайников" максимально затарена акциями/ПИФами
- и тут профи начинают по-немногу "валить" рынок (никто же не предупреждает, где будет находиться локальное дно)
- как мы знаем из статьи " Как бабушки и дедушки..." "чайники" сначала терпят и надеются, что падение не будет сильным. Но оно не прекращается, и страсти в СМИ раскаляются всё сильнее...
- и вот уже толпа "чайников" спасает свои сбережения, выскакивая из ПИФов с убытком у локального дна рынка: и чем более терпелив и доверчив "чайник", тем больше его убыток.
Наша история
Теперь, я полагаю, на основе Рисунка 1, мы можем раскрасить и наш индекс ММВБ, для того, чтобы Вы вспомнили, где Вам было страшно входить в акции, где Вы вошли в них, а где - вышли.
Рисунок 2: А чем наш фондовый рынок лучше?
Пример на Рисунке 1 убеждает лучше, чем любые слова, что на волнах фондового рынка инвесторы как правило теряют деньги, будь то частники-"чайники" либо институционалы.
Вот так... далее расскажу почему так происходит.
Фундаментальный механизм в основе...
Для начала опишем портрет инвестора, завлечённого на фондовый рынок рекламой. Пусть это будет:
- обычный манагер среднего звена, либо предприниматель... - короче, любой человек, который чего-то добился в своей профессии...
- ...заработал немного свободных денег и теперь озабочен тем, чтобы их сохранить "до пенсии", или до лучших времён, а лучше - преумножить.
- этот наш Герой, так и будем его называть далее, не владеет изощрёнными статистическими методами вроде Монте-Карло, Пирсона - Неймана, Колмогорова...
- наш Герой посетил 3-х дневные курсы обучения стратегиям работы на фондовом рынке в какой-нить УК, и познакомился с кое-какими осцилляторами, индикаторами, и даже умеет отличать свечку "молот" от "поглащения".
- наш Герой в одиночестве: у него нет близких друзей, знакомых, успешно торгующих на фондовом рынке, и готовых оградить его от неверных решений.
- Герой поторговал в демо-режиме торговой системы своей УК 1-2 месяца, и готов к работе "в реале": он перевёл деньги на свой брокерский счёт
Я думаю, этого будет достаточно для типичного портрета Героя.
Далее, наш Герой открыл лонги по акциям и что?.... Он оказывается в интересной ситуации: на него валится поток бесплатных новостей из интернета, ТВ, из ленты его Торговой Системы... А методов для прогнозирования цены акции у него нет. Странно как-то: посетил курсы, знает об индикаторах, осцилляторах, свечках, читает новости...
А всё равно СТРАШНО!
Наш Герой оказывается в неопределённой ситуации, и пытается как-то снизить неопределённость, т.е. создать для себя определённость... торговый план, либо торговую систему... методику... А как жить без определённости, а уж тем более, как торговать???
Он начинает, как в конструкторе, создавать для себя торговую систему из набора того, что ему известно, чтобы в любой момент времени уметь ответить для себя на вопрос: что делать, купить или продать???
Со временем наш Герой обнаруживает, что каждый день из его конструктора получаются совершенно разные торговые системы, которые дают далеко неоднозначные сигналы на вход и выход... И вот уже он пропустил рост, на котором мог заработать... Но ведь кто-то заработал??? Это же видно по свечам, что многие, купив вчера по 10 руб, сегодня продали по 12... получив 20% за 1-2 дня!
И наш Герой приходит к выводу, что какие бы сигналы не давала его торговая система, которую он пока не отладил, лучше всего ориентироваться на тех, кто уже давно в рынке... кто умеет хорошо зарабатывать. Т.е. надо входить в лонги вместе со всеми, когда свеча только-только начинает свой рост. А торговую систему он, несомнено отладит... со временем!
В этом месте рассказа сделаем отсупление.
Глубоко в мозгу человека находится древняя структура, известная как ЛИМБИЧЕСКАЯ СИСТЕМА, её расположение и строение показаны на Рисунке 3 (отсюда)
Рисунок 3: Расположение Лимбической системы в мозгу человека.
Вы можете узнать о функциях Лимбической системы многое, погуглив инет. А для целей этой статьи достаточно нескольких цитат из нескольких сайтов:
Отсюда: "А ведь все дело-то в том, что лимбическая система участвовала в приспособительных реакциях, сложившихся у наших далеких предков на ранних стадиях эволюции, тогда, когда в критических и опасных ситуациях могло быть лишь два варианта спасения: активный - убегать или нападать и пассивный - замаскироваться, спрятаться, затихнуть и замереть. Именно так до сих пор поступает какая-нибудь букашка, замирая на нашей ладони. Ну, правильно, ведь умение быстро приспособиться к изменениям внешней среды, быстро и адекватно отреагировать на опасность - это вопрос жизни и смерти, никак не меньше!"
Отсюда: "Так, лимбическая система имеет отношение к регулированию уровня реакции автономной, соматической систем при эмоционально-мотивационной деятельности, регулированию уровня внимания, восприятия, воспроизведения эмоционально значимой информации. Лимбическая система определяет выбор и реализацию адаптационных форм поведения, динамику врожденных форм поведения, поддержание гомеостаза, генеративных процессов. Наконец, она обеспечивает создание эмоционального фона, формирование и реализацию процессов высшей нервной деятельности."
И ещё цитата из названой выше работы Пректера (стр.68)
...с переводом:
"Когда люди склонны сбиваться в толпу (стадо)? Люди сбиваются в "стадо" в различных ситуациях, одна из которых - неопределённость. Когда люди уверены в чём-то, они обычно действуют соответственно; когда они не уверены, они обычно подвержены импульсам стадного чувства, унаследованных от низших животных сквозь годы эволюции. Когда люди не знают, они побуждаются делать то, что делают другие, и из-за того, что ИНОГДА другие на самом деле знают, эффект толпы повышает общие шансы на выживание"
Таким образом, вот что мы имеем:
В состоянии неопределённости инвестор, какими бы изощрёнными аналитическими инструментами он ни пользовался, если видит, что другие покупают акции, будет склонен к тому, чтобы отказаться от выводов своего анализа (продавать или ждать), и устремится туда, куда все: покупать. Т.е. Лимбическая система своими сильными импульсами из древних структур мозга, обеспечивавших выживание человеческого рода тысячелетиями, будет побуждать его делать то, что делает большинство, а не идти против него!
И это справедливо не только для инвесторов-чайников, а вообще для всех инвесторов, какими бы изощрёнными ни были их торговые системы: мало кто удержится от соблазна ввалиться в акции, когда все покупают уже час, другой, третий.... а цена всё растёт, растёт, растёт....
Теперь, я думаю, Вам стал лучше понятен механизм надувания пузырей на рынках активов: пузыри надуваются благодаря стадному чувству их участников. Причём стадное чувство настолько могущественно, что заставляет человека следовать за толпой, продавая свои квартиры, машины, покупая ипотеку и вгоняя себя в долги, только потому.... что из глубин его мозга его самого долбят, долбят, долбят.... импульсы древней Лимбической системы.
Теперь добавим к этим импульсам регулярные новости из СМИ о том, что безработица падает, число выданных кредитов растёт, люди всё активнее покупают ипотеку, число инвесторов в ПИФы растёт, экономика России восстанавливается, лидеры стран G20 делают всё возможное.... и Вы поймёте, насколько иллюзорна реальность, создаваемая СМИ....
Это иллюзорная реальность эксплуатирует Ваши древнейшие мозговые структуры... ради процветания тех, кого вы даже не знаете.... но очень жирных и богатых финансистов.
Поэтому я их и называю Зомбо-СМИ: они, либо те, кто стоит за ними, эксплуатируют вашу природу, безответственно вгоняют Вас в акции, ПИФы, ипотеки СЕГОДНЯ, не имея (или имея полное представление) о том, что все рынки активов СКОРО рухнут. И, если Вы не владеете методами прогнозирования волн, то потеряете большие деньги, но так и не поймёте, что причина ваших потерь в том, что Вы когда-то честно верили зомбо-СМИ.
Это зомбо-СМИ, и только так их следует называть!
И только так к ним следует относиться!
На этом позвольте закончить. Возможно, в течение трёх-пяти следующих дней я кое-что тут добавлю, немного подкорректирую, "причешу" тут...
А тем, кому интересно углубиться в детали механизма, повторю ссылку для скачивания работы Р. Пректера на английском языке, где он разъясняет роль "стадного чувства" на фондовом рынке (страницы 63....75).
Кстати, Пректер закончил Йельский Университет по специальности психология, и его выводам о роли Лимбической системы в биржевой торговле можно доверять. С его биографией Вы можете познакомиться например тут.
Счёт волн и прогноз пары бакс-рубль
В настоящий момент (19 июня около 13 часов мск) пара в часовом разрешении выглядит так:
Рисунок 4: Пара бакс-рубль 19 июня, и прогноз "на потом".
Видно же, что волна 1 была падающим импульсом, а волна 2 - коррекция, после которой падение продолжится волной 3.
Однако, я не уверен, что наметившееся с 14-00 по мск укрепление будет долгим, и скорее всего рубль ещё сильнее девальвирует, как показано окончанием зелёного отрезка. Но всёрна это будет временно.
Видно также, что волна 2 не является импульсом (импульс всегда простой и понятный, как трусы). А вот эти... изгибоны... извивания.... вихляния... - это всегда признак корректирующей волны, т.е. волны, после которой продолжится предыдущий импульс. Точнее сказать... будет новый импульс в предыдущем направлении.
Это и показано прогнозом волны 3.
И, я надеюсь, это поведение пары понятно и предсказуемо - дальнейшее укрепление рубля будет связано с дальнейшим ростом ММВБ: покупая акции инвесторы будут продавать защитный актив - бакс, в котором они прячутся от страха, нагнетаемого зомбо-СМИ, что и вызывет его ослабление к рублю.
Нефть BRENT: что дальше?
В настоящий момент на дневных свечах картина такая:
Рисунок 5: Брент на дневных свечах на 19 июня, и прогноз далее: углубление падения до 88...89, а потом - рост.
Для меня тут всё ясно, благодаря подсказкам:
- вершина 128,40 в волне В не могла быть вершиной, так как в ней нет импульса. Волна В размечена как "плоская коррекция" с промежуточной вершиной, и падение волной С в ней ещё не завершено. На рисунке видно, что куклы "тянут" волну С к локальному дну вблизи окончания волны 1 = 88,50.
Туда они её и дотянут до конца этой недели или ещё "зацепят" и следующую, не сомневайтесь.
- ранее ( на Рисунке 5 тут) я приводил такой прогноз брент:
Рисунок 6: Предыдущий прогноз не оправдался, так как был основан на ложной "пятёрке" от куклов.
Кто бы мог подумать, что куклы отрисуют явную "пятёрку", для того, чтобы спекулянты расставили стопы чуть ниже основания волны 1, и чтобы эти стопы были "убиты" куклами...
Ну ничего страшного... убили, с кем не бывает.
Но волну 5 в растущей коррекции, увы, куклам не отменить. Поэтому после падения до локального дна вблизи 88,50, которое будет сопровождаться небольшим ослаблением рубля (об этом я говорил выше), и небольшим откатом ММВБ (об этом ниже), рост брент продолжится.
Теперь про ММВБ
На 16-00 по мск картина волн ММВБ на часовиках такая
Рисунок 7: Счёт волн в ММВБ и прогноз на 2-3 недели, до окончания июня.
На Рисунке 7 видно, что в настоящее время завершается построение подволны 3, которая сегодня -завтра должна, ИМХО, сделать попытку ложного пробоя уровня 1400, ориентировочно до 1405. И после этой, неудачной, прямо скажем, попытки, будет откат ММВБ до уровня не глубже волны 1, т.е. ориентировочно не ниже 1330.
Понятно также, что этот откат зомбо-СМИ свяжут с падением нефти брент до 88,50, о чём была речь выше. И рубль в паре бакс-рубль, само-собой, немного ослабнет, как было показано на его прогнозе выше.
Поэтому, полагаю, до окончания этой недели, и всю следующую, ММВБ будет "биться" в лёгком припадке, между 1400 и 1330, а потом всёрна рванёт на Север: подволну 5(с)(В) в ММВБ придётся строить, как ни крути!
И вот тут, как я и обещал, отвечу на вопрос: почему, несмотря на продолжение падения Брент, пара бакс-рубль, а также ММВБ, MICEX O&G, MICEX CGS и многие другие активы, НЕ БУДУТ ПАДАТЬ глубже своих недавних минимумов?
Ответ прост, но необычен: каждый актив строит свою собственную волну.
И если корректирующая волна 4(с)(В) в ММВБ уже была завершена две недели назад, то падение брент к новому минимуму, глубже предыдущего, только вызовет лёгкую коррекцию в растущей волне ММВБ, а не обвал до нового дна!
Это же справедливо и в отношении других акций/индексов, в которых коррекция уже была завершена пару недель назад.
Это же справедливо о грядущих вершинах ММВБ и Брент: совсем не обязательно, что ни совпадут во времени!
И скорее всего не совпадут! Т.е., запросто может оказаться так, что ММВБ построит вершину волны 5(с)(В) на несколько недель....месяцев раньше, чем к вершине в 135...150 дотянется волна 5(с)(В) в Брент!
Ростелеком: впереди - судороги, перед кончиной :(
Мы с вами не рассматривали эту бумагу... но очередь до неё дошла. Это просто классика, всё по Эллиотту!
Рисунок 8: Счёт волн в Ростелекоме - мы в середине коррекции, и есть шанс неплохо заработать!
Волна 4 выдала себя тем, что не опустилась ниже вершины волны 1, как её и положено, а волна 3 - самая длинная.
В настоящее время вторая часть зигзага готовится к рывку на Север до 280...290 рублей, как показано пунктиром.
Ну а потом, после разворота вблизи этих уровней, волна С, по величине примерно равная волне А, обрушит акции Ростелекома до..... примерно до 30 рублей.
Прогноз нефтегазового сектора MICEX O&G
Вот рисунок волн на 20 июня, 13-00 по Москве
Рисунок 9: Небольшая коррекция скоро окончится, а потом - на Север!!!
Что тут видим.... Волна 2 - опять "волновая плоскость"!!! Что-то уж она зачастила... Спасибо Ростелекому выше, он "разбавил" регулярное появление "волновой плоскости" своим зигзагом.
Волна 3 завершена, и теперь - коррекция волной 4, прогноз которой показан пунктиром.
А потом - волна 5, которая может дотянуться и до 3450, если будет удлиннённой.
Надеюсь, за следующую неделю коррекция завершится, а нефть Брент куклы дотянут до 88...89.
Уж очень хочется роста!...
Сбербанк: счёт волн и прогноз
Сегодня трогать его не буду... надо подумать ещё как написать...
Очень хитро он отрисовывается...
FREE LUNCH от Потребительского сектора MICEX CGS
Ранее я писал о FREE LUNCH в разделе РЕЗЮМЕ тут
Даже не буду утруждать себя рисованием: растёт Ваш FREE LUNCH!!!
Кстати, прошу заметить: если Вы не вошли в ПИФы этого сектора, значит и остальные этого ещё не сделали, т.е. "стадный эффект" ещё не работает.
А когда он заработает, и вход сделают все, то будет уже поздно!
Следование импульсам Лимбической системы гарантирует Вам только убытки!
Вот так. Поспешите, FREE LUNCH - только для избранных!!!
Не верьте зомбо-аналитикам, и тогда FREE LUNCH состоится в Вашей жизни!!!
РЕЗЮМЕ
1. Прошу взять на заметку:
никаких новостей из зомбо-СМИ о потугах лидеров Большой Двадцатки G20, или высказываний Бена Бернанке... или данных Росстата РФ о росте промпроизводства.... для прогнозирования волн использовано не было!!!
2. "Стадный эффект" - страшная сила, и надо уметь им пользоваться.
Для этого потребуется научиться "включать" мозг во-время.
О фондовом рынке вообще... о том, как плохо подготовленные люди, а попросту "чайники" (инвесторы в акции и/или ПИФы), которых завлекли рекламой на фондовый рынок, теряют на нём деньги регулярно и систематически. В основе их разорения лежит фундаментальная особенность человеческой психики, которую эксплуатируют профессионалы фондового рынка, и при этом обогащаются сами.
Эту статью можно рассматривать в качестве продолжения более ранних постов "Как бабушки и дедушки..." части 1 и части 2, в которых я попытался рассказать, как профи раздевают "лохов", вовлекая их в биржевую игру и в надувание пузырей на рынках активов.
Несмотря на "общую картину", эта статья будет полезна каждому индивидуально как для понимания его собственных решений на фондовом рынке, так и для оценки информационного контекста, задаваемого зомбо-СМИ.
В конце статьи я дам текущую раскладку волн в ММВБ, брент, бакс/рубль, MICEX CGS, MICEX O&G, Ростелеком и ещё в чём-нить, объясню почему, несмотря на падение брент ниже 96, ММВБ и MICEX O&G держится и не собираются падать, а продолжают стремиться к своих хаям. И рубль при этом, хотя и слегка ослаб, девальвировать сильнее предыдущего максимума ~34 за бакс не будет.
В начале напомню о цели моего ЖЖ: на примерах прогнозирования волн в акциях, индексах и товарах, показать, что волны в активах строятся по своим законам, и не зависят от новостей зомбо-СМИ.
Ограниченный набор шаблонов волн, открытых в 30-е годы 20 века Р.Н. Эллиоттом, позволяет с успехом их прогнозировать. Однако, для повышения успешности прогноза требуется строгое следование методологии теории Эллиотта, но даже при этом возможны ошибки в прогнозах... что конечно, не снижает ценности самой теории, а скорее вопрос навыка.
Глоссарий
Пару слов о заголовке статьи. В нём использованы термины, которые я расшифрую, чтобы был понятен смысл заголовка.
Итак, наш глоссарий возьму из Wikipedia:
Жидо-масонство - маргинальная теория заговора, согласно которой якобы существует тайная коалиция иудаизма и масонства, которая стремится установить всемирное господство (детали тут).
Зомбо, от "зомбирование", синоним "промывание мозгов" - "в тех обществах, где правительство поддерживает усиленный контроль средств массовой информации и системы образования и использует этот контроль для проведения пропаганды в широких масштабах, мощным результатом может стать промывание мозгов большим частям населения"... (подробнее тут)
Рулетка - разновидность азартной игры, с участием заведения-организатора игры, обычно это казино, которая организована таким образом, что "заведение" как правило выигрывает у своих клиентов-игроков (детали тут).
Я думаю что ближе к окончанию статьи мне удастся объяснить Вам почему я выбрал для неё именно такое название.
Всё наоборот
В своей статье "The Efficient Market Hypothesis" (стр.69) из сборника "Independent Investor eBook" (2004) Роберт Пректер раскрывает детали и механизм того, как психология толпы инвесторов двигает цену аций на фондовом рынке, и при этом инвесторы теряют деньги. Роберт Пректер приводит такой рисунок (я добавил на него свои пояснения).
На графике Рисунка 1 показано как управляющие взаимных фондов США (аналог наших ПИФов) "управляют" ихними ПИФами. А именно....
- у каждой локальной вершины рынка (SP500) фонды преимущественно держат свои активы в акциях (LOW CASH) (красные заливки)
- у каждого локального дна фонды преимущественно находятся В ДЕНЬГАХ (HIGH CASH) (голубые заливки)
Ну и что из этого, спросите Вы???
Внимательно посмотрите на Рисунок 1 и попробуйте самостоятельно ответить на свой вопрос.
Рисунок 1: Взаимные фонды США теряют деньги на растущем рынке!
А то.... что ВСЁ ДОЛЖНО БЫТЬ РОВНО НАОБОРОТ!!!
ВСЁ ДОЛЖНО БЫТЬ РОВНО НАОБОРОТ!!!
Т.е. у локального дна все ПИФы должны быть в акциях, а при достижении вершины они должны быть преимущественно в деньгах, подсчитывая прибыль.
А на деле выходит так: ПИФы затариваются акциями ближе к вершине рынка, а распродают их ближе ко дну!
Т.е. эти фонды, как правило, убыточны!!!
Т.е. подавляющее большинство "чайников", завлечённых на фондовый рынок в ПИФы и в торговлю акциями, теряют тут деньги!!!
К счастью для управляющих этими фондами, они вкладывают в акции не свои деньги, а деньги частных лиц и институциональных инвесторов: пенсионных фондов, страховых компаний, крупных бизнес-структур, которые диверсифицируют ликвидные активы своих балансов через владение акциями/ПИФами.
Вот, собственно, мы и раскрыли секрет ПИФов, в том числе и наших доморощенных.
Вы думаете, наша публика вкладывает деньги в ПИФы по другому???
С чего бы это вдруг???
Я думаю, что изнутри "кухни" ПИФов управляющие видят именно такую картину: в то время, когда зомбо-СМИ изобилуют негативом и на рынке наблюдается паника, что бывает у локального дна рынка, управляющие ПИФами наблюдают отток денег клиентов, напуганных перспективами евро-зоны, Греции, Португалии... А ближе к вершине рынка, когда публика "заряжена позитивом" об улучшениях в экономиках, управляющие видят избыток желающих купить акции/ПИФы.
У меня также нет сомнений в том, что за многие десятилетия существования фондового рынка в США, "кухня" управления ПИФами отлажена до мелочей, как точный часовой механизм и в таком виде "эммигрировала" к нам в Россию:
- когда рынок у дна, в зомбо-СМИ искусственно создаётся паника (тема - любая... лишь бы пострашнее), которая не позволяет "чайникам" войти в акции
- однако, из этой паники рынок растёт ПОЧЕМУ-ТО, и по мере приближения к локальной вершине самые смелые из толпы "чайников" всё сильнее вкладываются в акции/ПИФы. При этом, как мы знаем, зомбо-СМИ также изобилуют негативными новостями НА РАСТУЩЕЙ ВОЛНЕ индекса.
- ближе к локальной вершине паника в зомбо-СМИ ослабевает, а толпа "чайников" максимально затарена акциями/ПИФами
- и тут профи начинают по-немногу "валить" рынок (никто же не предупреждает, где будет находиться локальное дно)
- как мы знаем из статьи " Как бабушки и дедушки..." "чайники" сначала терпят и надеются, что падение не будет сильным. Но оно не прекращается, и страсти в СМИ раскаляются всё сильнее...
- и вот уже толпа "чайников" спасает свои сбережения, выскакивая из ПИФов с убытком у локального дна рынка: и чем более терпелив и доверчив "чайник", тем больше его убыток.
Наша история
Теперь, я полагаю, на основе Рисунка 1, мы можем раскрасить и наш индекс ММВБ, для того, чтобы Вы вспомнили, где Вам было страшно входить в акции, где Вы вошли в них, а где - вышли.
Рисунок 2: А чем наш фондовый рынок лучше?
Пример на Рисунке 1 убеждает лучше, чем любые слова, что на волнах фондового рынка инвесторы как правило теряют деньги, будь то частники-"чайники" либо институционалы.
Вот так... далее расскажу почему так происходит.
Фундаментальный механизм в основе...
Для начала опишем портрет инвестора, завлечённого на фондовый рынок рекламой. Пусть это будет:
- обычный манагер среднего звена, либо предприниматель... - короче, любой человек, который чего-то добился в своей профессии...
- ...заработал немного свободных денег и теперь озабочен тем, чтобы их сохранить "до пенсии", или до лучших времён, а лучше - преумножить.
- этот наш Герой, так и будем его называть далее, не владеет изощрёнными статистическими методами вроде Монте-Карло, Пирсона - Неймана, Колмогорова...
- наш Герой посетил 3-х дневные курсы обучения стратегиям работы на фондовом рынке в какой-нить УК, и познакомился с кое-какими осцилляторами, индикаторами, и даже умеет отличать свечку "молот" от "поглащения".
- наш Герой в одиночестве: у него нет близких друзей, знакомых, успешно торгующих на фондовом рынке, и готовых оградить его от неверных решений.
- Герой поторговал в демо-режиме торговой системы своей УК 1-2 месяца, и готов к работе "в реале": он перевёл деньги на свой брокерский счёт
Я думаю, этого будет достаточно для типичного портрета Героя.
Далее, наш Герой открыл лонги по акциям и что?.... Он оказывается в интересной ситуации: на него валится поток бесплатных новостей из интернета, ТВ, из ленты его Торговой Системы... А методов для прогнозирования цены акции у него нет. Странно как-то: посетил курсы, знает об индикаторах, осцилляторах, свечках, читает новости...
А всё равно СТРАШНО!
Наш Герой оказывается в неопределённой ситуации, и пытается как-то снизить неопределённость, т.е. создать для себя определённость... торговый план, либо торговую систему... методику... А как жить без определённости, а уж тем более, как торговать???
Он начинает, как в конструкторе, создавать для себя торговую систему из набора того, что ему известно, чтобы в любой момент времени уметь ответить для себя на вопрос: что делать, купить или продать???
Со временем наш Герой обнаруживает, что каждый день из его конструктора получаются совершенно разные торговые системы, которые дают далеко неоднозначные сигналы на вход и выход... И вот уже он пропустил рост, на котором мог заработать... Но ведь кто-то заработал??? Это же видно по свечам, что многие, купив вчера по 10 руб, сегодня продали по 12... получив 20% за 1-2 дня!
И наш Герой приходит к выводу, что какие бы сигналы не давала его торговая система, которую он пока не отладил, лучше всего ориентироваться на тех, кто уже давно в рынке... кто умеет хорошо зарабатывать. Т.е. надо входить в лонги вместе со всеми, когда свеча только-только начинает свой рост. А торговую систему он, несомнено отладит... со временем!
В этом месте рассказа сделаем отсупление.
Глубоко в мозгу человека находится древняя структура, известная как ЛИМБИЧЕСКАЯ СИСТЕМА, её расположение и строение показаны на Рисунке 3 (отсюда)
Рисунок 3: Расположение Лимбической системы в мозгу человека.
Вы можете узнать о функциях Лимбической системы многое, погуглив инет. А для целей этой статьи достаточно нескольких цитат из нескольких сайтов:
Отсюда: "А ведь все дело-то в том, что лимбическая система участвовала в приспособительных реакциях, сложившихся у наших далеких предков на ранних стадиях эволюции, тогда, когда в критических и опасных ситуациях могло быть лишь два варианта спасения: активный - убегать или нападать и пассивный - замаскироваться, спрятаться, затихнуть и замереть. Именно так до сих пор поступает какая-нибудь букашка, замирая на нашей ладони. Ну, правильно, ведь умение быстро приспособиться к изменениям внешней среды, быстро и адекватно отреагировать на опасность - это вопрос жизни и смерти, никак не меньше!"
Отсюда: "Так, лимбическая система имеет отношение к регулированию уровня реакции автономной, соматической систем при эмоционально-мотивационной деятельности, регулированию уровня внимания, восприятия, воспроизведения эмоционально значимой информации. Лимбическая система определяет выбор и реализацию адаптационных форм поведения, динамику врожденных форм поведения, поддержание гомеостаза, генеративных процессов. Наконец, она обеспечивает создание эмоционального фона, формирование и реализацию процессов высшей нервной деятельности."
И ещё цитата из названой выше работы Пректера (стр.68)
...с переводом:
"Когда люди склонны сбиваться в толпу (стадо)? Люди сбиваются в "стадо" в различных ситуациях, одна из которых - неопределённость. Когда люди уверены в чём-то, они обычно действуют соответственно; когда они не уверены, они обычно подвержены импульсам стадного чувства, унаследованных от низших животных сквозь годы эволюции. Когда люди не знают, они побуждаются делать то, что делают другие, и из-за того, что ИНОГДА другие на самом деле знают, эффект толпы повышает общие шансы на выживание"
Таким образом, вот что мы имеем:
В состоянии неопределённости инвестор, какими бы изощрёнными аналитическими инструментами он ни пользовался, если видит, что другие покупают акции, будет склонен к тому, чтобы отказаться от выводов своего анализа (продавать или ждать), и устремится туда, куда все: покупать. Т.е. Лимбическая система своими сильными импульсами из древних структур мозга, обеспечивавших выживание человеческого рода тысячелетиями, будет побуждать его делать то, что делает большинство, а не идти против него!
И это справедливо не только для инвесторов-чайников, а вообще для всех инвесторов, какими бы изощрёнными ни были их торговые системы: мало кто удержится от соблазна ввалиться в акции, когда все покупают уже час, другой, третий.... а цена всё растёт, растёт, растёт....
Теперь, я думаю, Вам стал лучше понятен механизм надувания пузырей на рынках активов: пузыри надуваются благодаря стадному чувству их участников. Причём стадное чувство настолько могущественно, что заставляет человека следовать за толпой, продавая свои квартиры, машины, покупая ипотеку и вгоняя себя в долги, только потому.... что из глубин его мозга его самого долбят, долбят, долбят.... импульсы древней Лимбической системы.
Теперь добавим к этим импульсам регулярные новости из СМИ о том, что безработица падает, число выданных кредитов растёт, люди всё активнее покупают ипотеку, число инвесторов в ПИФы растёт, экономика России восстанавливается, лидеры стран G20 делают всё возможное.... и Вы поймёте, насколько иллюзорна реальность, создаваемая СМИ....
Это иллюзорная реальность эксплуатирует Ваши древнейшие мозговые структуры... ради процветания тех, кого вы даже не знаете.... но очень жирных и богатых финансистов.
Поэтому я их и называю Зомбо-СМИ: они, либо те, кто стоит за ними, эксплуатируют вашу природу, безответственно вгоняют Вас в акции, ПИФы, ипотеки СЕГОДНЯ, не имея (или имея полное представление) о том, что все рынки активов СКОРО рухнут. И, если Вы не владеете методами прогнозирования волн, то потеряете большие деньги, но так и не поймёте, что причина ваших потерь в том, что Вы когда-то честно верили зомбо-СМИ.
Это зомбо-СМИ, и только так их следует называть!
И только так к ним следует относиться!
На этом позвольте закончить. Возможно, в течение трёх-пяти следующих дней я кое-что тут добавлю, немного подкорректирую, "причешу" тут...
А тем, кому интересно углубиться в детали механизма, повторю ссылку для скачивания работы Р. Пректера на английском языке, где он разъясняет роль "стадного чувства" на фондовом рынке (страницы 63....75).
Кстати, Пректер закончил Йельский Университет по специальности психология, и его выводам о роли Лимбической системы в биржевой торговле можно доверять. С его биографией Вы можете познакомиться например тут.
Счёт волн и прогноз пары бакс-рубль
В настоящий момент (19 июня около 13 часов мск) пара в часовом разрешении выглядит так:
Рисунок 4: Пара бакс-рубль 19 июня, и прогноз "на потом".
Видно же, что волна 1 была падающим импульсом, а волна 2 - коррекция, после которой падение продолжится волной 3.
Однако, я не уверен, что наметившееся с 14-00 по мск укрепление будет долгим, и скорее всего рубль ещё сильнее девальвирует, как показано окончанием зелёного отрезка. Но всёрна это будет временно.
Видно также, что волна 2 не является импульсом (импульс всегда простой и понятный, как трусы). А вот эти... изгибоны... извивания.... вихляния... - это всегда признак корректирующей волны, т.е. волны, после которой продолжится предыдущий импульс. Точнее сказать... будет новый импульс в предыдущем направлении.
Это и показано прогнозом волны 3.
И, я надеюсь, это поведение пары понятно и предсказуемо - дальнейшее укрепление рубля будет связано с дальнейшим ростом ММВБ: покупая акции инвесторы будут продавать защитный актив - бакс, в котором они прячутся от страха, нагнетаемого зомбо-СМИ, что и вызывет его ослабление к рублю.
Нефть BRENT: что дальше?
В настоящий момент на дневных свечах картина такая:
Рисунок 5: Брент на дневных свечах на 19 июня, и прогноз далее: углубление падения до 88...89, а потом - рост.
Для меня тут всё ясно, благодаря подсказкам:
- вершина 128,40 в волне В не могла быть вершиной, так как в ней нет импульса. Волна В размечена как "плоская коррекция" с промежуточной вершиной, и падение волной С в ней ещё не завершено. На рисунке видно, что куклы "тянут" волну С к локальному дну вблизи окончания волны 1 = 88,50.
Туда они её и дотянут до конца этой недели или ещё "зацепят" и следующую, не сомневайтесь.
- ранее ( на Рисунке 5 тут) я приводил такой прогноз брент:
Рисунок 6: Предыдущий прогноз не оправдался, так как был основан на ложной "пятёрке" от куклов.
Кто бы мог подумать, что куклы отрисуют явную "пятёрку", для того, чтобы спекулянты расставили стопы чуть ниже основания волны 1, и чтобы эти стопы были "убиты" куклами...
Ну ничего страшного... убили, с кем не бывает.
Но волну 5 в растущей коррекции, увы, куклам не отменить. Поэтому после падения до локального дна вблизи 88,50, которое будет сопровождаться небольшим ослаблением рубля (об этом я говорил выше), и небольшим откатом ММВБ (об этом ниже), рост брент продолжится.
Теперь про ММВБ
На 16-00 по мск картина волн ММВБ на часовиках такая
Рисунок 7: Счёт волн в ММВБ и прогноз на 2-3 недели, до окончания июня.
На Рисунке 7 видно, что в настоящее время завершается построение подволны 3, которая сегодня -завтра должна, ИМХО, сделать попытку ложного пробоя уровня 1400, ориентировочно до 1405. И после этой, неудачной, прямо скажем, попытки, будет откат ММВБ до уровня не глубже волны 1, т.е. ориентировочно не ниже 1330.
Понятно также, что этот откат зомбо-СМИ свяжут с падением нефти брент до 88,50, о чём была речь выше. И рубль в паре бакс-рубль, само-собой, немного ослабнет, как было показано на его прогнозе выше.
Поэтому, полагаю, до окончания этой недели, и всю следующую, ММВБ будет "биться" в лёгком припадке, между 1400 и 1330, а потом всёрна рванёт на Север: подволну 5(с)(В) в ММВБ придётся строить, как ни крути!
И вот тут, как я и обещал, отвечу на вопрос: почему, несмотря на продолжение падения Брент, пара бакс-рубль, а также ММВБ, MICEX O&G, MICEX CGS и многие другие активы, НЕ БУДУТ ПАДАТЬ глубже своих недавних минимумов?
Ответ прост, но необычен: каждый актив строит свою собственную волну.
И если корректирующая волна 4(с)(В) в ММВБ уже была завершена две недели назад, то падение брент к новому минимуму, глубже предыдущего, только вызовет лёгкую коррекцию в растущей волне ММВБ, а не обвал до нового дна!
Это же справедливо и в отношении других акций/индексов, в которых коррекция уже была завершена пару недель назад.
Это же справедливо о грядущих вершинах ММВБ и Брент: совсем не обязательно, что ни совпадут во времени!
И скорее всего не совпадут! Т.е., запросто может оказаться так, что ММВБ построит вершину волны 5(с)(В) на несколько недель....месяцев раньше, чем к вершине в 135...150 дотянется волна 5(с)(В) в Брент!
Ростелеком: впереди - судороги, перед кончиной :(
Мы с вами не рассматривали эту бумагу... но очередь до неё дошла. Это просто классика, всё по Эллиотту!
Рисунок 8: Счёт волн в Ростелекоме - мы в середине коррекции, и есть шанс неплохо заработать!
Волна 4 выдала себя тем, что не опустилась ниже вершины волны 1, как её и положено, а волна 3 - самая длинная.
В настоящее время вторая часть зигзага готовится к рывку на Север до 280...290 рублей, как показано пунктиром.
Ну а потом, после разворота вблизи этих уровней, волна С, по величине примерно равная волне А, обрушит акции Ростелекома до..... примерно до 30 рублей.
Прогноз нефтегазового сектора MICEX O&G
Вот рисунок волн на 20 июня, 13-00 по Москве
Рисунок 9: Небольшая коррекция скоро окончится, а потом - на Север!!!
Что тут видим.... Волна 2 - опять "волновая плоскость"!!! Что-то уж она зачастила... Спасибо Ростелекому выше, он "разбавил" регулярное появление "волновой плоскости" своим зигзагом.
Волна 3 завершена, и теперь - коррекция волной 4, прогноз которой показан пунктиром.
А потом - волна 5, которая может дотянуться и до 3450, если будет удлиннённой.
Надеюсь, за следующую неделю коррекция завершится, а нефть Брент куклы дотянут до 88...89.
Уж очень хочется роста!...
Сбербанк: счёт волн и прогноз
Сегодня трогать его не буду... надо подумать ещё как написать...
Очень хитро он отрисовывается...
FREE LUNCH от Потребительского сектора MICEX CGS
Ранее я писал о FREE LUNCH в разделе РЕЗЮМЕ тут
Даже не буду утруждать себя рисованием: растёт Ваш FREE LUNCH!!!
Кстати, прошу заметить: если Вы не вошли в ПИФы этого сектора, значит и остальные этого ещё не сделали, т.е. "стадный эффект" ещё не работает.
А когда он заработает, и вход сделают все, то будет уже поздно!
Следование импульсам Лимбической системы гарантирует Вам только убытки!
Вот так. Поспешите, FREE LUNCH - только для избранных!!!
Не верьте зомбо-аналитикам, и тогда FREE LUNCH состоится в Вашей жизни!!!
РЕЗЮМЕ
1. Прошу взять на заметку:
никаких новостей из зомбо-СМИ о потугах лидеров Большой Двадцатки G20, или высказываний Бена Бернанке... или данных Росстата РФ о росте промпроизводства.... для прогнозирования волн использовано не было!!!
2. "Стадный эффект" - страшная сила, и надо уметь им пользоваться.
Для этого потребуется научиться "включать" мозг во-время.