Истинные результаты инвестиций

[nakhusha]

Ник Маджиулли (ofdollarsanddata.com), рассказывает о поведении портфеля среднестатистического инвестора и влияния постоянных вложений на баланс счета.

Вольный пересказ мой.
Оригинал Realistic Investment Results

Более рациональный подход к исследованию результатов вложений

Comments

[alex9981]

Да всегда удивляла почти общепринятая методика представления результатов по формуле, чтоб было бы если вложить сумму X тогда-то и туда-то. Как будто всем падает наследство, больше денег не будет и нужно лишь один раз угадать инструмент инвестирования. А вот материалов как меняется картина на результат при распределенном по времени инвестирования гораздо меньше.
Регулярное сильно растянутое по времени инвестирование вообще можно записать в еще один "бесплатный обед", если бы не одно но, как написано в статье, а что если к моменту жизни на капитал будет медвежий цикл. Очень надеюсь что такие циклы не будут долгими и что резерв на 5 лет жизни без проедания доли акций в портфеле будет достаточным чтобы пережидать такие времена.

[nakhusha]

Для этого и надо к концу срока потихоньку перераспределять активы ближе к консервативным, чтобы случайный медвежий рынок не застиг врасплох

[alex9981]

> З. Ы. Для себя формирую уже давно нечто сбалансированное, чтобы в случае чего можно было вывести денежные средства в середине срока без существенных потерь

А в случае чего это что?

Я долго пытался понять, какое нужно распределение, чтобы и на старость копить и сохранять деньги, которые пока не нужны и непонятно когда понадобятся (например, на покупку жилья). В итоге в моем портфеле только BND и VTI. Пропорцию между классами активов за счет новых взносов смещаю в консервативную 40/60. Облигации рассматриваю и как способ снизить общую просадку портфеля в случае кризиса и как те деньги, которые можно без потерь забрать в любой момент.

Мне 31.

[nakhusha]

В случае потери резкой трудоспособности по разным причинам.

[alex9981]

Консервативную часть портфеля нужно иметь всегда! Для того, чтобы покупать хорошие активы на распродажах. И не жадничать, если на чем-то удалось заработать больше, чем рассчитывал,- снова накапливая консервативную подушку.
Вот и вся премудрость. :)