Почему банки РФ отказываются принимать валюту у населения? Доллар будет падать?
На текущей неделе русское население взбудоражили новости о том, что один из последних банков России - дочка Райффайнзенбанка отказался от покупки наличной валюты и ввел комиссии за зачисление рублевой наличности на сумму до 200 тыс. руб. Люди, не имеющие доступа к платной части моего блога, кстати подписка на него идет прямо сейчас, начали паниковать. Посыпались вопросы - что происходит ? Доллар будет падать ? Банки не берут валюту? Она никому не нужна? Что вообще происходит ? Наша рыдагция отвечает на эти животрепещущие вопросы.
Вводная информация.
С февраля 2022 года, с начала путинской войны в Украине, ЦБ РФ последовательно заставляет банки снижать долю своих валютных позиций. Это наложилось также на санкции Запада, которые запретили поставку наличной валюты в Россию, и последовательно запрещают банкам России осуществлять любые операции в валюте, как наличной так и безналичной.
Райффайзенбанк оставался одним из последних крупных банков не под санкциями, что позволяло клиентам проводить операции с валютой через его брокера. В банк повалили валютные клиенты, которым нужно было либо складировать валюту где либо, либо перевести валюту за рубеж. Проблема в том, что принятые от вас валютные средства - это пассив банка. Он получает обязательства перед вами отдать эту валюту. Но банк совсем не уверен что сможет это сделать в текущих условиях. Валюту некуда вложить, ее никому нельзя дать в виде кредита, и получается, что у банка растет его пассивная открытая позиция по валюте. И он бы рад был бы этому, ведь валюта выросла в 2 раза за последний год, что практически равно 100% девальвации рубля - кстати тут Путин хвастался росту номинальной зарплаты в рублях у населения на 10% за год. Сравните с 100% девальвацией за тот же год.
Ну да ладно, вернемся к банку. Дело в том, что ЦБ РФ в лице Набиуллиной не прекращает попыток дедолларизации банковской системы. И вообще то правильно делает, если не задумываться о людоедском характере происходящего. ЦБ РФ заставляет банки сокращать свою ОВП - разницу между пассивами и активами.
Открытая валютная позиция (ОВП) - разница между валютными активами и пассивами банка. Банк может «закрывать» ее, уравнивая объем валютных активов и пассивов непосредственно на балансе или пользуясь внебалансовыми методами - например, за счет хеджирующих производных финансовых инструментов (ПФИ, деривативов). По требованиям ЦБ сумма всех открытых валютных позиций ежедневно не должна превышать 20% от капитала банка, а ОВП в какой-либо одной валюте не должна быть больше 10% от величины собственных средств.
После начала кризиса и санкций предложение ПФИ на российском внутреннем рынке значительно сократилось и возможности банков выполнять нормативы по ОВП за счет деривативов снизились. Кроме того, некоторые игроки столкнулись с резким оттоком долларов и евро со счетов и депозитов, другие - с притоком валюты от населения, а портфели валютных кредитов так быстро не уменьшались. В этих условиях ЦБ ввел для кредитных организаций временные послабления по ОВП (истекли 31 декабря 2022 года), но банки стали ограничивать свои валютные риски самостоятельно, вводя различные ограничения на операции с иностранной валютой.
Именно с этим связано то, что банки вводят ограничения на приток валюты. А не с тем, что они ожидают наплыва валюты в страну. Нет никакого наплыва. Капиталы бегут из страны сломя голову, ЦБ РФ ограничивает количество будущих участников валютных торгов, что кстати еще одно исполнение моего прогноза, данного еще в мохнатом 2014 году. Валютная биржа в позднепутинской России отвяжется от реальности - курс на бирже будет 100 а в реальности на черном рынке 500. Купить по 100 смогут лишь приближенные к императору юрлица. Импорт в Россию упадет, и он весь будет стоить втридорога дороже, так как в реальности импортеры будут покупать валюту по условным 500 рублей за доллар, а те, кто будет одобрен Путиным и Набиуллиной, будут покупать по 100 рублей из все мелеющего ручейка приходящей валюты. Почти весь импорт в итоге станет китайским, и кросс курс юань рубль и доллар рубль будет не соответствовать курсу юань доллар на внешнем рынке. Это неминуемо будет. Вспомните хотя бы, когда было последний такой ажотаж борьбы с валютными счетами? При курсе в 50-56 рублей за доллар. Что было потом ? Вспоминайте.
Теперь что же делать ? Да ничего. Как и раньше я рекомендую вам покупать проливы курса, покупать и выводить из страны. Делать то, что делают умные деньги сейчас, которые бегут сломя голову бросая все нажитое непосильным трудом. Российская экономика после начала войны с Украиной пережила беспрецедентное в новейшей истории бегство капитала. Речь идет об оттоке 253 млрд долларов. Это умные деньги. Они бегут. Что делать вам? Следовать за умными деньгами.
Когда в Россию был приток инвестиций? Конец 90х начало 2000х. Вплоть до конца тучных путинских лет - последнего бычьего цикла в сырье. Все росло и колосилось, доллар частью падал, частью рос но не критично. активы в России кратно выросли в валютной цене. Что происходит с 2008 - 2010 года. Капиталы бегут - валюта кратно растет, валютные цены падают. Что делать вам ? Подписывайтесь на мой платный раздел блога и будете знать.
Напоминаю, что подписка на август в платный раздел блога открыта в посту Продлится до 31 июля. Доступна подписка на месяц и три месяца
источник - taxfree
[6 ссылок 84 комментариев 6768 посещений]
читать полный текст со всеми комментариями