Успехи сланцевой добычи и почему покупать рубль нужно прямо сейчас

[pustota_2009]

Теперь картинка произошедшего падения цен у меня стала более цельной. Думаю теперь понятно почему цены начали снижение и из уточненных данных следуют интересные выводы.

Дело в том,, что удалось таки свести данные из источника 1 и источника 2. Напомню, там модель скважины из одного источника данных совсем не сходилась с данными из другого источника

Comments

[pustota_2009]

Насколько я пониамию, санкции это надолго и все уже в ценах.

Насчет ОПЕК, Вы знаете, мне казалось это так очевидно, что я не ожидал того, что рынок в целом посчитает иначе. Где-то читал мысль: "Человек всегда судит о других по себе, ибо по кому же еще он может судить?". Она не совсем точна, человек может сам не делать чего-то но ожидать это что-то от других, основываясь на опыте взаимодействия. Так что я пытаюсь учитывать этот фактор, просчитывая действия рынка, но в данном случае просчитался. Думаю если бы рынок опустился к 80 не за пару месяцев, а за шесть-восемь, то реакции бы не было никакой. Однако рынок был нервный и лишь ждал повода распродаваться дальше, а мне с трудом удается понимать чужие эмоции. Такой вот недостаток, который приходится компенсировать опытом, к сожалению негативным :)

Насчет свопов, как я уже писал, с рынком СЭЛТ не работал (там $100 тыс минимальный лот USD_TODTOM), могу сказать только чисто теоретически, как я это понимаю. Если на счет в качестве ГО внесены доллары, то довносить естественно ничего не надо. Если работать с рублями, то конечно нужно иметь возможность покрывать возможный убыток, только какой в этом смысл? Нужно тогда уж купить сначала USDRUB_TOD, получить доллары, а потом уже шортить со спокойной душой :)

[1oborot]

я работаю с валютными свопами, поэтому могу рассказать. Смотрите, предположим, вы решили сыграть на 1м$, продаете их, но чтобы сделка не рассчитывалась и вы получали ставку по свопу надо продать 10лотов однодневного свопа(1лот=100т$). После чего его надо каждый день продлевать продавая снова, ну или можно недельным воспользоваться, но с меньшей ликвидностью. Т.к. сделка совершается на селте, то вариационная маржа, а не ГО будет расчитываться в рублях. И при движении не в вашу сторону надо будет продавать $, иначе по счету будет минус рублевый. И наоборот соответствено, если в вашу сторону, то будут образовываться рубли. Из плюсов такой схемы, это получение ставки по свопу и возможность играть с плечом.

Так я так и не понял, по позиции 2/3, Вы ее как отрыли, просто конвертнули или фьючерс продали?

[pustota_2009]

>>Т.к. сделка совершается на селте, то вариационная маржа, а не ГО будет расчитываться в рублях.

Насчет общей схемы я так и думал. Только не понятно, разве ГО не для того и придумано чтобы покрывать изменения вариационной маржи? Т.е. получается я шортю своп (т.е. с учетом разницы ставок ежедневные выплаты будут в мою пользу), а валюта на моем счету (причем полностью покрывающая сумму сделки) не является гарантией исполнения обязательств. Я знаю, что на ММВБ много по-дурацки устроено (ругаются на механизм расчета фьючерсов на РТС, к примеру), но это же совсем дурь какая-то. Мало того, что я должен 1 млн принести чтобы продать. Так еще и сколько-то там сотен тысяч в запасе иметь, получается, лежащих мертвым грузом? Откровенно говоря я не могу в это поверить, ведь тогда выгода от таких операций резко уменьшается. Впрочем вспоминаю слова Энштейна про бесконечность - почему бы и нет )))

>>Так я так и не понял, по позиции 2/3, Вы ее как отрыли, просто конвертнули или фьючерс продали?

С валютного на рублевый счет переложил :)

[1oborot]

Смотри, фишка в том что сделка по конвертации не рассчитывается пока есть своп, фактически это схему можно сравнить с фьючерсом только с открытой датой)) вариационка только в рублях списывается/начисляется. сколько там тысяч запаса можно не иметь, но тогда при изменении не твою сторону закрывать минус по рублям надо будет из-того самого условного миллиона )) несколько увеличия плечо. Причем надо помнить, что при работе со свопом, при продаже, т.Е фактически при шорте, можно и все потерять, если актив измениться на 100% )) даже меньше, вариационку то надо будет закрывать, так что деньги уйдут раньше.

Можно конечно такое не городить и продать просто фьючерс, но здесь в первую очередь надо помнить, при при повышении ставки ЦБ , фьючерс отрастает от спота на величину ставки/время жизни. И если это произошло во время когда позиция уже на вас, то вы не дозаработали как минимум )))