Маржинальное плечо на фьючерсах
Originally published at Трейдинг вместе и для всех. You can comment here or there.
Tweet
Естественным путем развития многих трейдеров является переход от внебиржевого форекса к регулируемым рынкам, в частности на фьючерсные рынки. Маржинальное плечо (леверидж,leverage, плечо) - важный пункт торговых условий. Этим показателем интересуются все трейдеры.
Для начала небольшое определение
Маржинальное плечо - представляет собой кредит, залогом под который служит сумма депозита трейдера, разница между маржинальным плечом и залогом показывается в относительном соотношении, то есть, сколько кредитных средств будет получено на единицу залога.
При торговле на форексе с этим параметром все довольно просто. Плечо изначально озвучивают в условиях к каждому типу счетов. Например, 1 к 100, 1 к 200 или даже 1 к 500. При торговле фьючерсами маржинальное плечо тоже есть, но оно разное для разных инструментов и считается индивидуально.
Маржинальное плечо при торговле фьючерсами считается как полная стоимость контракта (можно посмотреть в спецификациях), разделенная на маржинальные требования для этого контракта.
Так как спецификация и маржинальные требования разные для разных фьючерсов, то и доступное плечо - разное.
Разберем на примере фьючерса E-mini S&P 500.
Полная стоимость контракта: текущее значение индекса * $50. Текущее значение (на момент написания статьи) фьючерса 1971. В этом случае текущее значение полной стоимости контракта: 1971*$50 = $98550
Биржевая маржа: $4758.
Значит маржинальное плечо: $98550 / $4758 = 20,7124842370744
Далее>>>