Технологический сектор снова стал лидером по IPO
В конце декабря консалтинговая компания Ernst & Young (E&Y) опубликовала исследование, посвящённое глобальному рынку IPO в уходящем 2019 году. Доминирующим остался технологический сектор, на котором было зафиксировано 263 первичные публичные размещения ценных бумаг на общую сумму $62,8 млрд.
Всего в 2019 году зарегистрировано 1115 листингов, что на 19% меньше, чем в 2018-м. Эти компании привлекли в сумме $198 млрд, что на 4% меньше значения годичной давности. Этот спад эксперты объяснили геополитической неопределённостью и торговым конфликтом между США, Европой и Китаем.
Динамика количества и объёма сделок IPO в 2010-2019 гг., данные EY
Больше всего IPO в 2019 году произошло в Азиатско-Тихоокеанском регионе, однако количество сделок снизилось на 1% (до 668) при сокращении объёма выручки на 8% (до $89,9 млрд). Регион EMEIA (Европа, Ближний Восток, Индия и Африка) стал вторым по величине с точки зрения числа (234) и объёма IPO ($54,2 млрд). Следом расположились страны Северной и Южной Америки.
Количество сделок в EMEIA по итогам 2019 года уменьшилось на 47% по сравнению с 2018-м, но в деньгах они выросли на 14%. Причём денежный показатель оказался положительным только в этом регионе.
В исследовании говорится, что биржи в EMEIA остались сильными, и на их долю пришлось три из десяти ведущих мировых бирж по выручке в 2019 году (Саудовская Аравия, Великобритания и Германия) и четыре из десяти крупнейших IPO в мире в денежном выражении.
В EMEIA в 2019 году произошло крупнейшее IPO в истории: его совершил нефтяной гигант Saudi Aramco, который был оценен более чем в $1,8 трлн.
В 2019 году на биржи Северной и Южной Америки вышли 213 компаний, которые привлекли $53,9 млрд. Это на 20% и 10% меньше показателей годичной давности соответственно.
IPO компаний на различных рынках в 2019 году, данные EY
США остаются главным местом для IPO в регионе: доля страны составила 77% с точки зрения количества сделок и 93% с точки зрения выручки. Кроме того, на американские биржи в 2019 году вышли 24 «единорога» - стартапы, которые до того, как стать публичными, были оценены инвесторами более чем в $1 млрд.
В 2019 году Канадская фондовая биржа и венчурная биржа в Торонто вместе провели 18 IPO, в результате чего было собрано $295 млн. Это соответствует 8% в общем объёме IPO в Северной и Южной Америке. Бразильская биржа B3 провела пять IPO за год с выручкой $2,3 млрд, а Чили - два IPO с доходами в $1,1 млрд.
На японских биржах в 2019 году имели место 89 IPO, что на 9% меньше относительно предыдущего года. Объём листинга в деньгах уменьшился на 87%, до $3,6 млрд.
Что касается рынков, то второе место после технологического сектора заняла медицинская отрасль: в 2019 году на биржу вышли 174 компаний, представляющих здравоохранение. В промышленном секторе произошло 147 листингов.
Если рассматривать объём заработанных на IPO средств, то технологические компании также лидировали. Второе место заняли энергетические компании ($32 млрд), третье - участники рынка здравоохранения ($22,5 млрд).
По прогнозам аналитиков, в 2020 году активность в части IPO вырастет, особенно в первом полугодии, чему должны поспособствовать ослабления торговой напряженности и опасений по поводу экономического роста и других геополитических проблем, включая Brexit и социальные волнения в Гонконге. Ожидается, что рынки станут более волатильными в преддверии президентских выборов в США.
Волатильность рынка сохранится, и те, кто стремится к успешному IPO в ближайшей перспективе, должны быть готовы воспользоваться возможностями, ожидаемыми в начале 2020 года, - считает руководитель направления IPO в компании EY Пол Го (Paul Go).
Всего в 2019 году зарегистрировано 1115 листингов, что на 19% меньше, чем в 2018-м. Эти компании привлекли в сумме $198 млрд, что на 4% меньше значения годичной давности. Этот спад эксперты объяснили геополитической неопределённостью и торговым конфликтом между США, Европой и Китаем.
Динамика количества и объёма сделок IPO в 2010-2019 гг., данные EY
Больше всего IPO в 2019 году произошло в Азиатско-Тихоокеанском регионе, однако количество сделок снизилось на 1% (до 668) при сокращении объёма выручки на 8% (до $89,9 млрд). Регион EMEIA (Европа, Ближний Восток, Индия и Африка) стал вторым по величине с точки зрения числа (234) и объёма IPO ($54,2 млрд). Следом расположились страны Северной и Южной Америки.
Количество сделок в EMEIA по итогам 2019 года уменьшилось на 47% по сравнению с 2018-м, но в деньгах они выросли на 14%. Причём денежный показатель оказался положительным только в этом регионе.
В исследовании говорится, что биржи в EMEIA остались сильными, и на их долю пришлось три из десяти ведущих мировых бирж по выручке в 2019 году (Саудовская Аравия, Великобритания и Германия) и четыре из десяти крупнейших IPO в мире в денежном выражении.
В EMEIA в 2019 году произошло крупнейшее IPO в истории: его совершил нефтяной гигант Saudi Aramco, который был оценен более чем в $1,8 трлн.
В 2019 году на биржи Северной и Южной Америки вышли 213 компаний, которые привлекли $53,9 млрд. Это на 20% и 10% меньше показателей годичной давности соответственно.
IPO компаний на различных рынках в 2019 году, данные EY
США остаются главным местом для IPO в регионе: доля страны составила 77% с точки зрения количества сделок и 93% с точки зрения выручки. Кроме того, на американские биржи в 2019 году вышли 24 «единорога» - стартапы, которые до того, как стать публичными, были оценены инвесторами более чем в $1 млрд.
В 2019 году Канадская фондовая биржа и венчурная биржа в Торонто вместе провели 18 IPO, в результате чего было собрано $295 млн. Это соответствует 8% в общем объёме IPO в Северной и Южной Америке. Бразильская биржа B3 провела пять IPO за год с выручкой $2,3 млрд, а Чили - два IPO с доходами в $1,1 млрд.
На японских биржах в 2019 году имели место 89 IPO, что на 9% меньше относительно предыдущего года. Объём листинга в деньгах уменьшился на 87%, до $3,6 млрд.
Что касается рынков, то второе место после технологического сектора заняла медицинская отрасль: в 2019 году на биржу вышли 174 компаний, представляющих здравоохранение. В промышленном секторе произошло 147 листингов.
Если рассматривать объём заработанных на IPO средств, то технологические компании также лидировали. Второе место заняли энергетические компании ($32 млрд), третье - участники рынка здравоохранения ($22,5 млрд).
По прогнозам аналитиков, в 2020 году активность в части IPO вырастет, особенно в первом полугодии, чему должны поспособствовать ослабления торговой напряженности и опасений по поводу экономического роста и других геополитических проблем, включая Brexit и социальные волнения в Гонконге. Ожидается, что рынки станут более волатильными в преддверии президентских выборов в США.
Волатильность рынка сохранится, и те, кто стремится к успешному IPO в ближайшей перспективе, должны быть готовы воспользоваться возможностями, ожидаемыми в начале 2020 года, - считает руководитель направления IPO в компании EY Пол Го (Paul Go).