Capital: Повлияет ли новая российская биржа металлов на цены на золото?
Россия только что объявила о создании новой биржи драгоценных металлов под названием Moscow World Standard.
Россия недавно предложила свою собственную биржу драгоценных металлов, предварительно названную Московским мировым стандартом (MWS), которая, как ожидается, пополнит ряды других бирж металлов мирового класса. Этот план разрабатывался давно, и страна особо подчеркнула, что хочет, чтобы эта биржа стала альтернативой Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA).
В последние несколько месяцев Россия все больше настаивала на том, что LBMA использует искусственные методы, манипулируя рынком драгоценных металлов и удерживая цены на низком уровне. Это, в свою очередь, рассматривается как негативное влияние на экспортеров драгоценных металлов. Эти обвинения также усилились после того, как LBMA запретила российские драгоценные металлы, такие как золото , платина и палладий , в рамках международных санкций между Россией и Украиной.
Россия является одним из крупнейших производителей золота мире.
Что мы знаем о предлагаемом Московском мировом стандарте на данный момент?
Хотя это рассматривается как своего рода ответный жест в отношении LBMA, по мнению Министерства финансов России, этот шаг является ключевым для «нормализации функционирования сектора драгоценных металлов». Биржа будет основана на специальной глобальной брокерской компании по драгоценным металлам со штаб-квартирой в Москве и будет опираться на Moscow World Standard.
Также, вероятно, будет создан комитет, в который войдут крупные финансовые учреждения и центральные банки из стран бывшего СССР, таких как Армения, Кыргызстан, Беларусь и Казахстан, которые вместе с Россией образуют ключевой Евразийский экономический союз.
Текущий план состоит в том, чтобы привязать цены на драгоценные металлы либо к одной из национальных валют стран союза, либо создать совершенно новую валюту, вдохновленную предлагаемой валютой БРИКС. Это будет использовано для международной торговли, сглаживая процессы за пределами союза.
Кроме того, Россия также пытается привлечь к поддержке этой новой биржи другие крупные золота , такие как Венесуэла, Китай, Индия и Перу. Индия недавно объявила о создании собственной биржи драгоценных металлов, известной как Индийская международная биржа драгоценных металлов (IIBX), которая также будет конкурировать с LBMA, и, как сообщается, недовольна методами работы последней.
По словам премьер-министра Индии Нарендры Моди, IIBX «предоставит Индии возможность занять свое законное место на мировом рынке драгоценных металлов и честно и качественно обслуживать глобальную цепочку создания стоимости».
Инвесторы предполагают, что Россия и Индия начали движение, которое потенциально может охватить и другие крупные золота и драгоценных металлов, что вдохновит их на открытие собственных бирж в ближайшее время. Это будет иметь большое значение для более равномерного распределения силы традиционных бирж металлов по всему миру.
Как эта новая российская биржа драгоценных металлов потенциально может повлиять на цены на золото
Россия является одним из крупнейших производителей золота Согласно этому отчету Всемирного совета Это около 9% мировой добычи золота, тогда как в России находится около 13% мировых запасов золота. Мало того, страна также является одним из ключевых производителей палладия и платины .
Если России удастся получить поддержку других крупных золота , таких как Венесуэла и Перу, для этого плана, группа стран может в конечном итоге контролировать около 62% всего золота в мире.
Однако из-за ряда международных санкций в отношении страны с начала российско-украинской войны многие российские драгоценные металлы не могли свободно торговаться в течение последних нескольких месяцев. Это произошло из-за сочетания глобальных запретов на обмен, а также логистических и транспортных ограничений, препятствующих физическому перемещению металлов.
Золото , которое выросло примерно на 5% с конца июля, но упало примерно на 15% с мартовских максимумов, может оказаться под еще большим давлением, если Московский мировой стандарт действительно пойдет вверх. В основном это может быть связано с внезапным притоком золота на мировой рынок через эту биржу, что, вероятно, резко изменит баланс спроса и предложения, по крайней мере, в течение следующих нескольких месяцев, пока цены не стабилизируются.
Это будет в дополнение к таким факторам, как рост доходности казначейских облигаций США и укрепление доллара США ( DXY ), которые в любом случае уже снижают цены на золото. убежища золото , что может обеспечить минимальный уровень цен.
Какие другие страны могут последовать за Россией и Индией в этом шаге?
Венесуэла, еще один крупный золота , является потенциальным претендентом на открытие собственной биржи драгоценных металлов. Это особенно связано с его национальной валютой, венесуэльским боливаром, который уже так сильно обесценился из-за бушующей гиперинфляции.
Это создало огромный спрос на золото , особенно на физическое золото, которое теперь используется многими людьми для оплаты основных удобств. Однако политическая и экономическая ситуация в Венесуэле в настоящее время, вероятно, слишком нестабильна, чтобы прямо сейчас воспользоваться всеми преимуществами новой биржи металлов.
Бразилия также, возможно, решит в ближайшее время пойти по стопам России и Индии из-за наличия в стране обширной сети незаконной золота , особенно в амазонском регионе. Это золото экспортируется по всему миру, особенно в части Европы. Создание официальной биржи драгоценных металлов может иметь большое значение для дальнейшей легализации добычи золота и перенаправления доходов в государственную казну вместо незаконной торговли. Это также поможет регулировать добычу полезных ископаемых на Амазонке и сохранить экологически уязвимые районы.
В Китае, крупнейшем в мире золота , уже есть Шанхайская биржа металлов, однако в ближайшие дни он, возможно, будет готов вернуть еще немного власти от таких давних бирж, как LBMA и COMEX.
Особенно это проявилось во время запрета российских металлов на лондонских рынках, а также остановки торгов никелем на Лондонской бирже металлов (LME). В обоих случаях Шанхайская биржа металлов значительно активизировала свои усилия, чтобы восполнить пробел, оставленный на рынке ее конкурентами, как и Чикагская биржа драгоценных металлов.
Индрабати Лахири