Депозит в евро против золотого слитка
В чем лучше хранить сбережения?
Мы уже задавались этим вопросом в сентябре 2012 года. Посмотрим, что изменилось с тех пор, и добавим для сравнения к такому инструменту, как депозит в евро, золотые слитки.
Первый График. Покупательная способность депозита в евро относительно потребительской корзины в России (2002 год = 100). Покупательная способность депозита в евро в квадратных дециметрах жилой недвижимости на вторичном рынке г. Санкт-Петербург (580 евро в начале 2002 года = 100 дм2). И, конечно, новенькое: покупательная способность золотого слитка приемлемых размеров относительно потребительской корзины и покупательная способность золотого слитка на вторичном рынке недвижимости г. Санкт-Петербург.
Синяя и красная кривые, как и прежде, показывают, соответственно, сколько товаров можно было купить в России на рубли, полученные от депозита в евро под 7% годовых, и как падал дециметраж квартиры на вторичном рынке жилья в Санкт-Петербурге, доступный на евро с того же депозита. Желтенькие кривые изображают все то же самое, но для золотого слитка вместо депозита в евро.
Конечно, 7-процентная доходность по валютным депозитам постепенно уходит в прошлое: экономика (роста цен) активов приказала долго жить, темпы роста ВВП в России тоже давно уже не радуют, и мало-мальски надежные банки редко принимают доллары и евро по ставкам выше 4%. Скрипя сердцем, я все-таки оставил счастливую семерку в расчетах, так как, во-первых, по некоторым «длинным» депозитам, открытым в прошлые годы, такую доходность еще реально получать до сих пор, а во-вторых, при умелом поиске банка в кризисные 2008-2009 годы вложить евро можно было и выгоднее, чем под 7%, так что пониженный процент сегодня легко усредняется повышенным процентом тогда.
В будущем графики придется достраивать уже с другими ставками, и потому особенно интересно, сможет ли продолжение падения курса рубля и инфляции в России компенсировать понижение доходности евро-депозита.
Второй График. Курс евро в рублях.
Данные по инфляции, как и прежде, предоставляются всем желающим Росстатом.
Третий График. Индекс потребительских цен в России, 2002 год = 100. Логарифмическая шкала цен позволяет убедиться воочию, что инфляция в России последние годы все-таки снижается.
А за индекс цен на недвижимость снова благодарим Бюллетень Недвижимости.
Четвертый График. Цена квадратного метра жилой недвижимости на вторичном рынке г. Санкт-Петербург, евро.
Временные ряды цен на золото загружены у World Gold Council.
Пятый График. Цена одной золотой унции в евро.
Итак, депозит в евро по-прежнему демонстрирует завидную стабильность покупательной способности сбережений относительно корзины товаров народного потребления.
Золото я добавил еще и вот по какой причине. Когда-то во второй половине нулевых мне советовали вложить деньги именно в желтый металл. Я тогда отказался от этой идеи, убедившись, что доходность депозита в России ничуть не уступает доходности вложения в Au. Конечно, мировой финансовый кризис, вошедший в острую фазу в 2008 году, вызвал ажиотажный спрос на драгоценный металл и резкий скачок цен: многие испугались инфляции, а то и стагфляции в ведущих экономиках мира, и искали спасения в золоте. Мне было интересно посмотреть, что произошло с тех пор. Как видим, все возвращается на круги своя, и цена золота - не исключение.
Мы уже задавались этим вопросом в сентябре 2012 года. Посмотрим, что изменилось с тех пор, и добавим для сравнения к такому инструменту, как депозит в евро, золотые слитки.
Первый График. Покупательная способность депозита в евро относительно потребительской корзины в России (2002 год = 100). Покупательная способность депозита в евро в квадратных дециметрах жилой недвижимости на вторичном рынке г. Санкт-Петербург (580 евро в начале 2002 года = 100 дм2). И, конечно, новенькое: покупательная способность золотого слитка приемлемых размеров относительно потребительской корзины и покупательная способность золотого слитка на вторичном рынке недвижимости г. Санкт-Петербург.
Синяя и красная кривые, как и прежде, показывают, соответственно, сколько товаров можно было купить в России на рубли, полученные от депозита в евро под 7% годовых, и как падал дециметраж квартиры на вторичном рынке жилья в Санкт-Петербурге, доступный на евро с того же депозита. Желтенькие кривые изображают все то же самое, но для золотого слитка вместо депозита в евро.
Конечно, 7-процентная доходность по валютным депозитам постепенно уходит в прошлое: экономика (роста цен) активов приказала долго жить, темпы роста ВВП в России тоже давно уже не радуют, и мало-мальски надежные банки редко принимают доллары и евро по ставкам выше 4%. Скрипя сердцем, я все-таки оставил счастливую семерку в расчетах, так как, во-первых, по некоторым «длинным» депозитам, открытым в прошлые годы, такую доходность еще реально получать до сих пор, а во-вторых, при умелом поиске банка в кризисные 2008-2009 годы вложить евро можно было и выгоднее, чем под 7%, так что пониженный процент сегодня легко усредняется повышенным процентом тогда.
В будущем графики придется достраивать уже с другими ставками, и потому особенно интересно, сможет ли продолжение падения курса рубля и инфляции в России компенсировать понижение доходности евро-депозита.
Второй График. Курс евро в рублях.
Данные по инфляции, как и прежде, предоставляются всем желающим Росстатом.
Третий График. Индекс потребительских цен в России, 2002 год = 100. Логарифмическая шкала цен позволяет убедиться воочию, что инфляция в России последние годы все-таки снижается.
А за индекс цен на недвижимость снова благодарим Бюллетень Недвижимости.
Четвертый График. Цена квадратного метра жилой недвижимости на вторичном рынке г. Санкт-Петербург, евро.
Временные ряды цен на золото загружены у World Gold Council.
Пятый График. Цена одной золотой унции в евро.
Итак, депозит в евро по-прежнему демонстрирует завидную стабильность покупательной способности сбережений относительно корзины товаров народного потребления.
Золото я добавил еще и вот по какой причине. Когда-то во второй половине нулевых мне советовали вложить деньги именно в желтый металл. Я тогда отказался от этой идеи, убедившись, что доходность депозита в России ничуть не уступает доходности вложения в Au. Конечно, мировой финансовый кризис, вошедший в острую фазу в 2008 году, вызвал ажиотажный спрос на драгоценный металл и резкий скачок цен: многие испугались инфляции, а то и стагфляции в ведущих экономиках мира, и искали спасения в золоте. Мне было интересно посмотреть, что произошло с тех пор. Как видим, все возвращается на круги своя, и цена золота - не исключение.